調查：台創業家股票配置比例全球最高

法國巴黎銀行財富管理團隊最新發佈《2021 全球創業家與家族報告》顯示，在疫情衝擊下，全球有超過半數的創業家，仍持續增加股票投資，且近三分一受訪者則選擇減少現金部位，特別是台灣創業家更凸顯此項趨勢，股票配置比率高達26%，居全球之首，成為全球最偏愛股票投資的市場，而現金配置僅佔15%，顯見當前投資風險承受度已逐步提升。

報告調查採取網上及電訪進行，範圍包括美國、歐洲與亞洲共19個市場，調查期間為今年Q1，對象是920位創業家和家族成員，並且每個受訪者均擁有逾1,700萬美元的流動性資產。

除了股市頗具吸引力外，報告還指出，在全球低利率的時代中，創業家在過去6至12個月，對融資的看法轉趨積極，全球超過半數（52%）的創業家有意願增加融資暴險，而其中也存在世代上的差異。35歲及以下受訪者對融資的意願較高；55歲及以上則趨向保守。

就融資後用途來說，有58%受訪者運用資金資助自身企業，以度過疫情對企業營運所帶來的困境。這個現象在中小企業興盛的亞洲尤為顯著，包括中國（80%）、香港（60%）、新加坡（58%）以融資支持自身企業的比率都相當高。

若聚焦台灣，除了資助本業（44%）外，將資金用於增進投資報酬表現（44%）也是另一項主要的融資用途。

調查揭露，創業家與家族的投資重心，從去年的保守態度已轉趨積極，尤其股票配置更受台灣創業家喜愛，低利率環境也促使創業家提高融資意願。

展望未來，法國巴黎銀行財富管理表示，股票中期前景仍然樂觀，故不建議出售股票部位，但可關注風險低於股票而收益高於債券的混合型資產，像是可轉換債券等，可分散投資並降低波動性，同時，也要密切留意長期趨勢，包括永續概念投資及智慧科技的相關重點產業。◇