中國債務違約惡化 台11銀行聯合貸款中企踩雷

台灣金融監督管理委員會（簡稱金管會）銀行局12月6日表示，台灣有11家銀行跨境聯合貸款（聯貸）一家中企案，驚傳踩雷，總曝險額達新台幣51億元，約合人民幣12億元。隨著中國債務違約情況加速惡化，引發系統性金融風暴機率劇增，台灣整體銀行業對中國曝險金額超過人民幣4,000億元。該案恐怕只是衝擊台灣金融系統之冰山一角。

曝險是指一般的投資都有某種程度的風險，一旦投資了，你就曝露在該風險下，稱之為曝險（risk exposure）。

台灣計有16家銀行赴中國大陸設立分行、子行，截至9月底已有24家分行、7家支行、5家子行，及子銀行之分行分支45家開業。

據報道，中國國企「上海國儲能源」聯貸4億美元案，10月、11月兩個月未還款。由於欠款餘額高達90%，參與這個聯貸案的台灣銀行業者，包括6家民營、5家公營銀行，其中不乏大型金控旗下銀行，明年1月可能因該案違約滿三個月需提列逾期放款比率與虧損等。

「上海國儲能源」聯合貸款案參貸銀行包括港澳中及歐系等共有23家，台灣11家銀行未收回的貸款額佔總欠款餘額的三到四成。

上海國儲授信案的擔保人為母公司「中國國儲能源化工集團」，2018年即傳出美元債違約，出現債務危機。兩家企業負責人均為朱寧。金融業者正徹查朱寧掛負責人的其它聯貸案違約風險。

中國國儲能源集團過去國企光環罩身，但2018年5月11日未能償還3.5億美元債券本金，連鎖效應將衝擊2021和2022年到期共6.55億美元的債券，總計逾10億美元債務。

台銀行業對中國曝險金額逾4,000億人民幣

據台灣金管會公佈數據，截至今年9月底為止，台灣整體銀行業對中國曝險金額為新台幣1.7316萬億元，換算起來超過人民幣4,000億元，佔淨值比重的49%（曝險金額為分子、投放淨值為分母）。若加上保險業與證券期貨業曝險的640億人民幣，台灣金融業對大陸總曝險額約計4,640億人民幣。這還不包括台灣銀行業對香港曝險的2,350億人民幣。

所謂「對中國曝險」指的是，台灣銀行在中國分行或OBU（國際金融業務分行），對中國進行放款、投資及同業資金拆借的總額。若從個別銀行來看，富邦銀行對中國曝險佔淨值比重達72%（曝險金額1,289億台幣、約300億人民幣）；中國信託銀行也有71%（曝險額1,962億台幣、約合454億人民幣）。接著依序是凱基銀行68%、上海商銀67%、永豐銀行64%，兆豐銀行以及高雄銀行，對中曝險佔淨值比重也同樣為62%。

台灣有國泰金控、中信金控和富邦金控等三大金控集團，據《鏡周刊》報道，富邦金控是最早登陸、也是最集中投資中國市場的台灣金融集團。僅投資華一銀行、廈門銀行、港基銀行（後改為香港富邦銀行）和哈爾濱銀行等四家銀行，投資總額達新台幣653億元，約合人民幣151億元。